פתיחת המסחר בישראל 17.08.26 | מה חשוב לדעת?

נקודות עיקריות:

• האינפלציה השנתית בישראל ירדה ל-1.5% בעקבות מדד יולי, מה שמגדיל את ההסתברות להפחתת ריבית עתידית
• שוק התעסוקה המקומי במרכז עם פרסום נתוני האבטלה לחודש יולי, לאחר שיעור של 2.9% ביוני
• עונת הדוחות בתל אביב נמשכת עם תוצאות מיטב ואגווינד, לצד כוונת וילי פוד להימחק מהמסחר בנאסד"ק
• השקל שומר על יציבות סביב 2.955 לדולר לאחר רכישות מט"ח מסיביות של יבואנים ברבעון השני

המסחר בבורסה בתל אביב נפתח הבוקר בצל נתוני מאקרו מעודדים מזירת האינפלציה המקומית, יציבות בשער השקל ומגמה מעורבת שנרשמה בסוף השבוע בוול סטריט ובמסחר הבוקר באסיה.

מה מחכה היום

הלשכה המרכזית לסטטיסטיקה פרסמה הבוקר את נתוני האבטלה לחודש יולי, לאחר שבחודש יוני נרשם שיעור אבטלה מנוכה מעונתיות של 2.9%. ברקע, מדד המחירים לצרכן לחודש יולי שפורסם בסוף השבוע הציג עלייה מתונה של 0.3% בהתאם לתחזיות, מה שהוביל לירידה בקצב האינפלציה השנתי לרמה של 1.5% לעומת 1.6% ביוני. נתון זה מציב את האינפלציה בחצי התחתון של טווח היעד של בנק ישראל, הנע בין 1% ל-3%. המשמעות המעשית של ירידה זו היא הפחתת הלחץ על הבנק המרכזי; אם קצב האינפלציה ימשיך להתבסס ברמות נמוכות אלו, הדבר עשוי לסלול את הדרך להפחתת הריבית בהחלטה הבאה ב-7 בספטמבר, העומדת כעת על 3.5%, ובכך להוזיל את עלויות המימון של המגזר העסקי ולתמוך בשולי הרווח של החברות.

דוחות ואירועים

עונת הדוחות המקומיים נמשכת כאשר בית ההשקעות מיטב צפוי לפרסם היום את תוצאותיו הכספיות לרבעון השני של השנה, ויקיים שיחות ועידה למשקיעים בעברית ובאנגלית. במקביל, חברת אגווינד תפרסם גם היא את דוחותיה לרבעון השני ותערוך מפגש משקיעים מקוון בשעה 13:00. בזירה הדו-לאומית, חברת ג'י. וילי פוד צפויה להגיש היום לרשות ניירות הערך האמריקאית את טופס 25 לצורך מחיקה מרצון מהמסחר בנאסד"ק, מהלך שיביא לריכוז כלל מחזורי המסחר במניה בבורסה בתל אביב בלבד. בנוסף, חברת מאריס טק תקיים היום בשעה 15:00 את אסיפת בעלי המניות השנתית והמיוחדת שלה במשרדי החברה ברחובות.

מה קרה בלילה (ארה"ב/אסיה)

המסחר בוול סטריט ננעל בסוף השבוע בנטייה לירידות שערים קלות ונסוג משיאי כל הזמנים, בעקבות נתוני מאקרו חלשים בארצות הברית. מדד S&P 500 השיל 0.17% לרמה של 7,785.76 נקודות, מדד הדאו ג'ונס ירד ב-0.20% ומדד נאסד"ק השיל 0.28% לרמה של 26,729.16 נקודות, זאת לאחר שמכירות קמעונאיות לחודש יולי הציגו ירידה של 0.6% לצד היחלשות במדד אמון הצרכנים. מנגד, המסחר באסיה מתנהל במגמה חיובית, כאשר מדד הניקיי בטוקיו עלה ב-0.3% ל-68,929.33 נקודות בעקבות נתוני צמיחה חיוביים ביפן, מדד האנג סנג בהונג קונג רשם עלייה של כ-1.5% ומדד שנגחאי עלה ב-0.8%. המסחר בדרום קוריאה סגור היום לרגל חג לאומי, בעוד החוזים העתידיים, שהם התחייבויות פיננסיות לקנייה או מכירה של מדדי מניות במועד עתידי ובמחיר שנקבע מראש, מצביעים על יציבות בפתיחת שבוע המסחר הגלובלי.

על מה לשים עין

שער החליפין של השקל מול הדולר שומר על יציבות ומחליף ידיים בטווח של 2.9534 עד 2.9582 שקלים לדולר, סביב רמה ממוצעת של 2.955 שקלים. יציבות זו מגיעה לאחר נתונים המצביעים על כך שיבואנים מקומיים רכשו כ-12 מיליארד דולר ברבעון השני כדי להבטיח שערי חליפין נוחים מתחת לרף של 3.00 שקלים לדולר, מהלך המשפיע על רמת הנזילות, המוגדרת כקלות שבה ניתן להמיר נכס פיננסי למזומן מבלי להשפיע באופן מהותי על מחירו, בשוק המט"ח המקומי. במקביל, בשוק האג"ח הגלובלי, תשואת איגרות החוב הממשלתיות של ארצות הברית ל-10 שנים, המבטאת את שיעור הרווח השנתי ביחס למחיר האיגרת, ננעלה ברמה של 4.68%, נתון הממשיך להקרין על עלויות גיוס החוב של חברות ברחבי העולם.