מרוץ הפנסיה של 2025: באיזו קרן הכסף שלכם עבד הכי קשה?

סכום הכסף בקרנות הפנסיה החדשות חצה בחודש יוני את הטריליון שקל, גידול של פי 11 בתוך 15 שנים, כך עולה מנתוני חודש יוני של אתר ״פנסיה נט״.
על פי קצב הגידול הנוכחי, התחזיות בשוק הן שבעוד 6 שנים השוק יכפיל את עצמו שוב ויגיע ל 2 טריליון שקל. 
הסיבות לגידול הבלתי נתפס בנכסי הפנסיה של הישראלים, נעות מהיקף ההפקדות הגבוה לפנסיה, ועד התשואות הגבוהות בשוקי ההון בשנים האחרונות. 
היקף ההפקדות השנתי לפנסיה היה 9 מיליארד שקל בשנת 2008, בקצב הנוכחי בשנת 2025 כבר נעבור את ה־80 מיליארד שקל הפקדות!!

וכמובן שיש מרוויחות, אז מי שמרוויחה יותר מכולם מהגידול בנכסים היא מנורה מבטחים, החברה הגדולה בתחום, בפער. היא מנהלת כ 27% מנכסי הפנסיה של הישראלים, יותר מ־280 מיליארד שקל. במקום השני נמצאת הראל עם 17.5% (180 מיליארד שקל) ומגדל עם שיעור דומה (172 מיליארד שקל.

מקור : גלובס

יחד עם זאת הנתונים האחרונים מצביעים על כך שאלטשולר שחם עדיין מחזיק בנתח השוק הגדול ביותר, עם נכסים (טוטאל, לא רק פנסיה) מנוהלים בהיקף של כ 130 מיליארד שקלים. עם זאת, תמונת הגיוסים חושפת מאבק צמוד. בסיכום המחצית הראשונה, בית ההשקעות אנליסט מוביל את הגיוסים נטו עם כ 8.27 מיליארד שקלים, בעוד מור גמל, שהוביל את גיוסי חודש יוני עם כ 1.76 מיליארד שקלים, ניצב במקום השני במחצית כולה. מנגד, אלטשולר שחם רשם פדיונות משמעותיים של כ 9.3 מיליארד שקלים מתחילת השנה, מה שמצביע על תחרות עזה וניידות גבוהה של כספים בין הגופים המנהלים. הצמיחה הכוללת בשוק מונעת בעיקר מעליות בשוקי המניות בארץ ובעולם, שהביאו את קרנות הפנסיה לתשואה ממוצעת מרשימה.

נתוני המחצית הראשונה של 2025 מדגישים כי שוק הפנסיה הוא זירה דינמית ותחרותית. בעוד גודל הנכסים המנוהלים עדיין מעניק יתרון לגופים הוותיקים, תמונת הגיוסים והתשואות מוכיחה כי הציבור מצביע ברגליים ונוהר אל הגופים המציגים ביצועים עודפים באופן עקבי. המסקנה המרכזית היא שבעידן של שקיפות ונגישות למידע, לא ניתן להסתפק בניהול פסיבי של החיסכון הפנסיוני. בחינה אקטיבית של ביצועי הקרן והשוואת דמי הניהול הן פעולות הכרחיות עבור כל חוסך השואף להבטיח לעצמו עתיד פיננסי איתן.

מקור: גלובס

ובעיקר ההבנה כי לא הכי גדול הוא מספק את התשואה הגבוהה ביותר, לרוב זה בדיוק ההפך.